家庭理财，一直是全民关注的话题。随着这几年家庭理财节目、书籍的广泛出现，许多基本概念已经为大众所熟知，很多人知晓”标准普尔“提出的家庭财富四象限，听腻了专家对于投资增值和杠杆投资的美好规划，了解高风险投资与无风险储蓄的微妙关系。许多人，勇敢地将一部分资金投资到股票、债券、期货、借贷中去，期望在不危及自己财富根基的基础上，获得更大的收益。
不可否认，家庭资产配置是一个家庭经济状况稳定提升的必要保障措施。标准普尔的四象限法将家庭资产管理合理地分割为了四个部分。一部分为“日常开销”，更多在于精打细算，与理财无关；一部分为“以备急需”，力求保值，求稳为重，对理财技术的要求并不高；另一部分为”投资增值“，创造收益，追求稳步增长，但不能冒太大风险；最后一部分”杠杆投资“，玩的就是刺激，一定要以小博大，愿赌服输。可是标准普尔没有提到的是，多变的市场，会使同一种投资方式在不通的时期适合于不同的投资需求，如果仅仅按照理财节目中专家的一时之言管理家庭资产，并不一定会有理想的结果。
时已徙矣，而法不徙。以此为治，岂不难哉！——《吕氏春秋·慎大览第三》。标准普尔的四象限仅仅是道，而非术。道如此，术真的会一尘不变么？
2015夏初，A股又一次上演血洗散户的惊天逆转，配合着早已爆发的民间借贷危机，债股两市一片惨淡。为了提振经济，促进经济复苏，国家推出了一系列的银根宽松措施，人民币出现贬值，汇率一降再降，原来安全的储蓄、固定收益类理财手段的收益率降到冰点。许多人按照理财书的教程管理家庭资产，一边在股市上为了无量跌停暗自神伤，一边为了抢银行理财产品累得够呛，到头来，家庭资产总额不升反降，白忙活一场。什么原因呢？就是因为，2015年的经济形势与家庭理财书描写的那个世界已经发生了巨大的变化，同样的办法已经不再适用了。
实质就是，狂热的二级市场让很多基金、蓝筹股脱离了第三象”投资增值”的范凑，已经滑向了第四象限，变成了赌博游戏；而频频降低的利率水平和人民币贬值压力，又把本属于第二象限的稳定收益挤压的所剩无几，甚至低于了通胀水平，无法实现保值；而第四象限的杠杆投资手段恰好处于风险最大的时期。于是，资产管理方式与市场情况的错配，导致了很多家庭在家庭资产管理上的滑铁卢。当然，我一直认为普通股票股票、期货和基于这两者的理财产品都不能作为投资增值的理想理财工具，它们其实属于杠杆投资。
冰冻三尺非一日之寒，市场的情况一时半会是无法改变的。除了调整投资策略，我们还应该发掘新的投资理财工具。如果仔细分析上文梳理的问题，我们会发现，其实最缺乏是适用于“投资增资”的工具。恰好，互联网金融创新就为我们带来了一个，这就是“互联网股权投资”。
“互联网股权投资”就是通过互联网金融平台投资优秀企业的股权，在帮助企业成长的同时，实现个人财富的增值的理财新方式。股权投资从本质上不同于普通家庭理财中普遍喜欢选择的股票类投资工具。（对于股权投资与股票投资的具体区别，可以阅读我原来的一篇文章《股市“寒冬”下，风控专家谈如何正确投资》，该文做了详细的分析。）但这种投资方式以往因门槛较高，导致普通人难以企及，参与者稀少。如今通过股权投资的互联网化，使得多数中等收入家庭具备了参与投资的条件，可以将其作为家庭资产管理的一种投资手段了。
具体来说，“互联网股权投资”就是对过去通过购买股权投资基金实现股权投资的方式，进行了互联网化的解构，去除中介、降低门槛、提升透明度，赋予了投资者自有选择的权利。
例如，在知名互联网股权投资融资平台——“众创星球”平台发布的项目，都是单个企业的股权融资项目。网站通过各种技术手段向投资者直观的展示各个企业的现状、未来规划和优势。投资者可以非常容易地获取经过第三方验证的企业信息。同时，10万元的投资门槛仅为股权投资基金认购门槛的十分之一，与多数家庭用于投资增值的资产额度匹配。最为关键的是，投资者可以自行决定投资于哪一个具体企业，而不像购买基金一样完全听从于基金管理人的安排。当然在费用上，因为中间环节的减少而有所降低，进一步提高了投资获利的可能性。
试想一下，因为便利，投资者可以随时关注平台发布的项目，一旦发现有优秀企业发布融资需求，更幸运的是这个企业还处在投资者最为熟悉的行业，此时果断进行投资，获得的利益和投资风险难道不会远远优于购买股权投资基金和股票吗？
作者介绍：
付志骅：众创星球互联网股权融资平台风控总监。律师、会计师。长期从事金融律师和金融行业风险控制工作。在金融法律服务、投融资风险控制方面有丰富的经验。其一直关注金融互联网化的发展，参与多家互联网金融平台的筹建和运作，对依托于互联网的新兴金融业务有相当独到的见解。
（责任编辑：徐方）
